Управление денежными потоками » Управление дебиторской задолженностью как один из методов управления денежными потоками

Управление дебиторской задолженностью как один из методов управления денежными потоками

Страница 2

Иначе говоря, при среднем сроке возврата дебиторской задолженности, равном четырем месяцам, предприятие реально получает лишь 96 % стоимости договора, потеряв с каждой тысячи рублей 40 рублей (или 4,0%).

Можно сказать, что от годовой выручки за продукцию продаваемую на условиях последующей оплаты, предприятие получило реально лишь 120200 тыс. руб. (1252090,96). Следовательно, 5009 тыс. руб. (125209 - 120200) составляют скрытые потери от инфляции.

В этой связи для предприятия было бы целесообразным установить 1% скидку с договорной цены при условии досрочной оплаты по договору в срок 30 дней и 120 дней.

Таким образом, предоставление 1% скидки с договорной цены при условии уменьшения срока оплаты позволяет предприятию сократить потери от инфляции, а так же расходы, связанные с привлечением финансовых ресурсов в размере 49 рублей с каждой тысячи рублей договорной цены табл. 28.

Допустим, что предприятие предоставляет 5% скидку с договорной цены при уменьшении срока оплаты. Также, допустим, что такой скидкой воспользуется 20% покупателей.

Таблица 28

Способы расчета с покупателями и заказчиками

№ п/п

Показатели

Вариант I (срок оплаты 30 дней при условии 1% скидки)

Вариант II (срок оплаты 120 дней)

Отклонения (гр.4 – гр.3)

1

2

3

4

5

1.

Индекс цен (iц)

1,010

1,011,011,011,01 = 1,040

+0,030

2.

Коэффициент падения покупательной способности денег (Кi)

(1/1,01)

0,990

(1/1,04)

0,962

-0,028

3.

Потери от инфляции с каждой тысячи рублей договорной цены, руб.

10

38

+28

4.

Потери от уплаты процентов за пользование кредитами при ставке 24% годовых, в руб.

-

40

+40

5.

Потери от предоставления 1% скидки с каждой тысячи рублей договорной цены, руб.

10

-

-10

6.

Результат политики предоставления скидки с цены при сокращении срока оплаты (стр.3+стр.4+стр.5)

20

78

+58

Проанализируем как предложенное мероприятие повлияло на финансовое состояние предприятия в целом при прочих равных условиях. Необходимая для этого информация находится в табл. 29 «влияние проводимой политики управления денежными потоками на предприятии ЗАО «Увельский агропромснаб».

Страницы: 1 2 3 4 5

Финансовая аналитика:

Общая характеристика налоговой системы Российской Федерации
Для того чтобы охарактеризовать налоговую систему Российской Федерации необходимо исследовать теоретические основы ее создания и построения, а так же принципы и основные функции. Налоговая система – система экономико-правовых отношений между государством и хозяйствующими субъектами, возникающих по ...

Особенности функционирования международного рынка ценных бумаг
Современный этап развития международного фондового рынка характеризуется возникновением роли и значения рынка ценных бумаг. Современными основными тенденциями развития международного рынка ценных бумаг считаются: • Интернационализация и глобализация рынка, • повышение уровня организованности и усил ...

Инвестиционная деятельность в 2007 году
Положительные тенденции развития экономики Самарской области в 2006 году имели свое продолжение и в 2007 году. На развитие экономики и социальной сферы Самарской области по оперативным данным в 2007 году (по полному кругу предприятий и организаций) использовано 126734,9 млн. рублей инвестиций в осн ...

Навигация

Copyright © 2018 - All Rights Reserved - www.religref.ru