Экономика и финансы » Оценка кредитоспособности заемщика » Методики оценки кредитоспособности заемщика

Методики оценки кредитоспособности заемщика

Страница 2

Значительно больший срок понадобится для превращения производственных запасов и незавершенного производства в готовую продукцию, а затем в денежную наличность. Поэтому они отнесены к третьей группе медленно реализуемых активов (А 3).

Четвертая группа (А4) – это трудно реализуемые активы, куда входят основные средства, нематериальные активы, долгосрочные финансовые вложения, незавершенное строительство.

Соответственно на четыре группы разбиваются и обязательства организации:

- П1 - наиболее срочные обязательства (кредиторская задолженность и прочие пассивы);

- П2 - среднесрочные обязательства (краткосрочные кредиты банка);

- П3 - долгосрочные кредиты банка и займы, доходы будущих периодов, фонды потребления, резервы предстоящих расходов и платежей;

- П4 - собственный (акционерный) капитал, находящийся постоянно в распоряжении организации.

Баланс считается абсолютно ликвидным, если:

А1>=П1;

А2>=П2;

А3>=П3;

А4<=П4 [10].

Далее при рейтинговом методе оценки кредитоспособности используется система финансовых коэффициентов, которые представлены в таблице 2.

Таблица 2

Методика расчета финансовых коэффициентов

№ п/п

Наименование показателя

Обозначение показателя

Алгоритм расчета

Экономический смысл

1.

Коэффициент общей ликвидности

Кол

Оборотные активы (стр.290) / Текущие обязательства (стр. 690)

Способность рассчитаться с задолженностью в перспективе

2.

Коэффициент быстрой ликвидности

Кбл

(Денежные средства (стр.260) + Краткосрочные финансовые вложения (стр250) + Краткосрочная дебиторская задолженность ( 240)) / Краткосрочные активы (стр610+стр620)

Способность рассчитаться с задолженностью в ближайшее время

3.

Коэффициент абсолютной ликвидности

Кал

(Денежные средства (стр.260) + Краткосрочные финансовые вложения (стр250)) / Краткосрочные активы (стр610+стр620)

Способность рассчитаться с задолженностью в кратчайшие сроки

4.

Коэффициент автономии (собственности)

Ка

Собственный капитал (стр490) / валюта баланса(стр700)

Независимость от внешних источников финансирования

Коэффициент общей ликвидности - показывает платежные возможности предприятия, оцениваемые при условии не только своевременных расчетов с дебиторами и благоприятной реализации готовой продукции, но и продажи в случае нужды прочих элементов материальных оборотных средств. Уровень коэффициента зависит от отрасли производства, длительности производственного цикла, структуры запасов и затрат и ряда других факторов, но нормальным все же считается равное 2. Если его значение ниже 1, то это означает отсутствие способности к выполнению краткосрочных обязательств из текущих активов. Слишком высокое значение (3) также нежелательно т.к. это свидетельствует о неэффективном использовании ресурсов, выражающемся в зависимости оборачиваемости средств, вложенных в производственные запасы и оборотные средства.

Коэффициент быстрой ликвидности отражает прогнозируемые платежные возможности предприятия при условии своевременного проведения расчетов с дебиторами. Оптимальное значение коэффициента считается равным 1, однако, он может быть и ниже, но не должен опускаться ниже 0,5.

Коэффициент абсолютной ликвидности должен иметь оптимальное значение 0,2 - 0,5 показывает, какая часть обязательств может быть погашена без дополнительной мобилизации средств

Страницы: 1 2 3 4 5

Финансовая аналитика:

Анализ доходной части бюджета
В основе распределения общегосударственных денежных ресурсов между звеньями бюджетной системы заложены принципы самостоятельности местных бюджетов, их государственной поддержки. Исходя из этих принципов, доходы местных бюджетов формируются за счет собственных доходов и доходов за счет отчислений от ...

Сущность и роль налогов в экономике
Под налогом понимается обязательный, индивидуально безвозмездный платеж, взимаемый с организаций и физических лиц в форме отчуждения принадлежащих им на праве собственности, хозяйственного ведения или оперативного управления денежных средств в целях финансового обеспечения деятельности государства ...

Определение бюджетной эффективности инвестиционного проекта
На основании экономического анализа кондитерского рынка Караганды был сделан вывод, что одними из наиболее перспективных направлений является производство новых видов печений. В данном инвестиционном проекте будет рассматриваться именно производство печений. В настоящее время на рынке кондитерских ...

Навигация

Copyright © 2019 - All Rights Reserved - www.religref.ru