Экономика и финансы » Оценка кредитоспособности заемщика » Методики оценки кредитоспособности заемщика

Методики оценки кредитоспособности заемщика

Страница 2

Значительно больший срок понадобится для превращения производственных запасов и незавершенного производства в готовую продукцию, а затем в денежную наличность. Поэтому они отнесены к третьей группе медленно реализуемых активов (А 3).

Четвертая группа (А4) – это трудно реализуемые активы, куда входят основные средства, нематериальные активы, долгосрочные финансовые вложения, незавершенное строительство.

Соответственно на четыре группы разбиваются и обязательства организации:

- П1 - наиболее срочные обязательства (кредиторская задолженность и прочие пассивы);

- П2 - среднесрочные обязательства (краткосрочные кредиты банка);

- П3 - долгосрочные кредиты банка и займы, доходы будущих периодов, фонды потребления, резервы предстоящих расходов и платежей;

- П4 - собственный (акционерный) капитал, находящийся постоянно в распоряжении организации.

Баланс считается абсолютно ликвидным, если:

А1>=П1;

А2>=П2;

А3>=П3;

А4<=П4 [10].

Далее при рейтинговом методе оценки кредитоспособности используется система финансовых коэффициентов, которые представлены в таблице 2.

Таблица 2

Методика расчета финансовых коэффициентов

№ п/п

Наименование показателя

Обозначение показателя

Алгоритм расчета

Экономический смысл

1.

Коэффициент общей ликвидности

Кол

Оборотные активы (стр.290) / Текущие обязательства (стр. 690)

Способность рассчитаться с задолженностью в перспективе

2.

Коэффициент быстрой ликвидности

Кбл

(Денежные средства (стр.260) + Краткосрочные финансовые вложения (стр250) + Краткосрочная дебиторская задолженность ( 240)) / Краткосрочные активы (стр610+стр620)

Способность рассчитаться с задолженностью в ближайшее время

3.

Коэффициент абсолютной ликвидности

Кал

(Денежные средства (стр.260) + Краткосрочные финансовые вложения (стр250)) / Краткосрочные активы (стр610+стр620)

Способность рассчитаться с задолженностью в кратчайшие сроки

4.

Коэффициент автономии (собственности)

Ка

Собственный капитал (стр490) / валюта баланса(стр700)

Независимость от внешних источников финансирования

Коэффициент общей ликвидности - показывает платежные возможности предприятия, оцениваемые при условии не только своевременных расчетов с дебиторами и благоприятной реализации готовой продукции, но и продажи в случае нужды прочих элементов материальных оборотных средств. Уровень коэффициента зависит от отрасли производства, длительности производственного цикла, структуры запасов и затрат и ряда других факторов, но нормальным все же считается равное 2. Если его значение ниже 1, то это означает отсутствие способности к выполнению краткосрочных обязательств из текущих активов. Слишком высокое значение (3) также нежелательно т.к. это свидетельствует о неэффективном использовании ресурсов, выражающемся в зависимости оборачиваемости средств, вложенных в производственные запасы и оборотные средства.

Коэффициент быстрой ликвидности отражает прогнозируемые платежные возможности предприятия при условии своевременного проведения расчетов с дебиторами. Оптимальное значение коэффициента считается равным 1, однако, он может быть и ниже, но не должен опускаться ниже 0,5.

Коэффициент абсолютной ликвидности должен иметь оптимальное значение 0,2 - 0,5 показывает, какая часть обязательств может быть погашена без дополнительной мобилизации средств

Страницы: 1 2 3 4 5

Финансовая аналитика:

Организация финансовой деятельности и финансов страховой компании
Финансовая деятельность - неотъемлемая часть деятельности страховых организаций, заключающаяся в выпуске акций и повторном приобретении ранее выпущенных акций, а также выплате дивидендов акционерам. Сюда также входит финансирование за счет займов и погашение задолженностей. Приток поступлений от фи ...

Основные направления налоговой политики Российской Федерации на 2010 год и на плановый период 2011 и 2012 годов
В трехлетней перспективе 2010 – 2012 годов приоритеты Правительства Российской Федерации в области налоговой политики остаются такими же, как и ранее – создание эффективной налоговой системы, сохранение сложившегося к настоящему моменту налогового бремени. Таким образом, Основные направления налого ...

О тенденциях развития современной денежной системы
В последние десятилетия в мировой экономике прослеживаются следующие тенденции в развитии современной денежной системы. 1. Из денежного оборота в качестве платежного средства полностью вытеснено золото (золотые деньги). Иными словами, завершился процесс демонетизации золота. В настоящее время ни в ...

Навигация

Copyright © 2018 - All Rights Reserved - www.religref.ru